Какой будет украинская банковская система после кризиса

Текст: Елена ШКАРПОВА, Константин ДРУЖЕРУЧЕНКО, Контракты 

Банкиры подозревают, что власти нескоро отменят антивалютный закон: еще до кризиса глава НБУ Владимир Стельмах активно призывал финучреждения прекратить массово кредитовать население и компании в долларах и евро.

С введением запрета на валютное кредитование банковская система не сможет развиваться докризисными темпами (в 2006– 2008 годах кредитный портфель украинских финучреждений ежегодно увеличивался на 50–60%), однако банки станут более устойчивыми к валютным рискам, поскольку теперь им будет довольно сложно привлекать ресурсы из-за рубежа. «Антивалютный закон одновременно с ужесточением НБУ требований по отношению к открытой валютной позиции банков (речь идет о разнице между привлеченными средствами и обязательствами в инвалюте. — Прим. ред.) резко ограничил привлечение валютных займов банками», — говорит аналитик ИК Phoenix Capital Андрей Нестерук. А ведь до кризиса иностранные ссуды были основным драйвером роста отечественной банковской системы.

Дефицит ресурсов вынудит банки внедрять более эффективные программы риск-менеджмента. Финучреждения будут тщательнее оценивать кредитоспособность заемщиков, процедура предоставления кредита станет более затяжной: до кризиса банки конкурировали между собой за клиентов, теперь же, в условиях дефицита банковских кредитов, на отечественном рынке финструктурам будет некуда спешить. «Уже сейчас вопрос срочности в принятии решений отошел на второй план, что абсолютно нормально для любого западного банка», — подтверждает эту тендецию заместитель председателя правления СЕБ Банка Виталий Воротников. При этом решения о предоставлении кредитов в большинстве случаев будут принимать не кредитные менеджеры на местах, а сотрудники кредитных комитетов центральных офисов, что снова-таки будет затягивать процедуру предоставления ссуды.

Если после кризиса антивалютный закон не отменят, процентные ставки по кредитам останутся довольно высокими, поскольку банки в основном будут привлекать средства у населения и компаний, а также выпускать облигации внутреннего займа. Все это достаточно дорогие источники финансирования для банковской системы. Привлеченные средства финорганизации направят на потребительское кредитование (покупку товаров, кредиты наличными), ставки по таким займам останутся на докризисном уровне: 50–55% годовых в гривне. После кризиса будет активно развиваться автокредитование. Спрос на автокредиты довольно высок даже при ставках на уровне 23–28% годовых в гривне. При этом сроки автокредитования невелики и составляют в среднем два-три года (то есть у банков появится достаточно средств, необходимых для кредитования машин). Вместе с тем ипотека нескоро возобновится в Украине, поскольку для этого вида кредитования у финучреждений не будет длинных ресурсов.

«Если кредитный портфель большинства крупных банков будет расти на 1,5–2% ежемесячно в течение хотя бы полугода, можно будет смело говорить об окончании кризиса на финансовом рынке», — полагает аналитик ИК Dragon Capital Виталий Ваврищук. В июле 2009-го некоторые финучреждения возобновляли кредитные программы (например, Астра Банк и ВТБ Банк кредитуют население; Проминвестбанк довольно активно ссужает корпоративный сектор), тем не менее пока кредитный портфель финструктур продолжает сокращаться. По прогнозам аналитиков, кредитование в Украине возобновится в лучшем случае в начале следующего года: тогда кризис на финансовом рынке закончится примерно в середине 2010-го. Если же осенью Украину накроет вторая волна кризиса, банки начнут кредитовать не ранее конца 2010-го.

Аналитики не исключают, что во время кризиса банкиры постараются пролоббировать в Верховной Раде закон о запрете досрочного снятия депозитов. Такие законы давно действуют за рубежом (в частности, в США и Европе), именно поэтому отток средств из западных банков с началом кризиса оказался незначительным.

После кризиса ставки по депозитам еще довольно долго останутся высокими по причине дефицита ресурсов в банковской системе. Впрочем, они вряд ли вырастут еще больше (сегодня средняя ставка по депозиту в гривне составляет 20–24% годовых), поскольку в этом случае финструктурам придется повысить ставки кредитования, существенно ограничив спрос на ссуды со стороны заемщиков. Скорее всего, проценты по вкладам даже немного снизятся: примерно до 18–20% годовых в первый год после окончания кризиса. Средний срок депозита при этом будет в пределах шести месяцев — года: одним из признаков окончания кризиса на банковском рынке станет возвращение в банки длинных депозитов (пока же население оформляет депозиты максимум на три месяца).

В начале кризиса большинство финструктур существенно сократили расходы на IT: практически все внедрявшиеся на тот момент проекты были заморожены, а траты на содержание IT-систем сокращены на 70–80%. Фактически многие банки содержат лишь обслуживающий

IT-персонал, отдельные учреждения даже с целью экономии отказались от техподдержки своего оборудования.

Экономия на IT уже привела к потере клиентов некоторыми банками. Сегодня довольно часто зависают платежи между финучреждениями, иногда невозможно пополнить счет или же снять наличные в банкоматах.

С окончанием кризиса банки будут вынуждены потратить на восстановление полноценной работы своих IT-систем в несколько раз больше средств, чем до кризиса. Например, возобновление техподдержки серверной системы стоит дороже ее обслуживания на протяжении полугода, а разморозка начатых еще до кризиса IT-проектов означает внедрение этих проектов с нуля.

В этой ситуации в выигрышном положении окажутся банки, несущественно сократившие расходы на IT во время кризиса. При этом после кризиса в Украине могут появиться виртуальные банки: финучреждения, не имеющие филиальной сети и осуществляющие все операции по обслуживанию клиентов в режиме онлайн (по такой схеме работают некоторые финструктуры в России, например, банк «Тинькофф Кредитные системы»). Такие финучреждения появятся в первую очередь по причине невысоких расходов на их организацию по сравнению с традиционными банками.

После кризиса число банков в Украине существенно сократится, причем прежде всего исчезнет большое количество мелких учреждений. Фактически рынок захватят 30–40 крупнейших игроков, которые сейчас получают господержку (рекапитализация и рефинансирование НБУ). «Другой причиной роста концентрации банковского сектора станет уход вкладчиков из мелких банков», — считает Виталий Ваврищук.

Усилится влияние иностранных банков. «Через три-четыре года доля иностранных банков превысит 50%, поскольку в большинстве своем именно эти финучреждения будут стабильно получать финансовую поддержку от материнских структур», — полагает г-н Ваврищук. Особенно активными в кризисный и посткризисный периоды на украинском рынке будут россияне. Проминвестбанк, ВТБ Банк, Дочерний банк Сбербанка России активно наращивают кредитный портфель за счет предоставления ссуд отечественной промышленности. «Сегодня на российские банки приходится 8–9% банковской системы, после кризиса этот показатель может вырасти до 12–15%», — предполагает Андрей Нестерук. С аналитиком соглашается директор департамента казначейства БГ Банка Виктор Ерасов: «Российские банки сейчас имеют довольно мощную поддержку со стороны государства. Поэтому не исключаю выход на украинский рынок еще нескольких российских финучреждений».

После кризиса регулирование банковской системы станет более жестким. Больше всего НБУ будет обращать внимание на сбалансированность активной и пассивной базы (соответствие сроков кредитования термину действия привлеченных средств), количество проблемных заемщиков и объем токсичных активов.

«В IV квартале 2008-го и I кв. 2009-го Нацбанк рефинансировал банки по довольно непрозрачным схемам, против чего не раз выступали Кабмин и банкиры. Скорее всего, теперь регулятор будет вынужден разработать и придерживаться более стандартизированной политики поддержки ликвидности банковской системы», — предполагает Виталий Ваврищук.